Liquidität (Kapitalflussrechnung)

Aus der betrieblichen Tätigkeit wurde im Geschäftsjahr 2022/23 ein Mittelzufluss von 721 Mio. € (2021/22: Mittelzufluss 931 Mio. €) generiert. Die Veränderung ist im Wesentlichen auf den Rückgang des EBITDA bereinigt zurückzuführen.

Aus dem Bereich der Investitionstätigkeit ist ein Mittelabfluss von 46 Mio. € (2021/22: Mittelabfluss 320 Mio. €) zu verzeichnen. Gestiegenen Auszahlungen für Investitionen stehen höhere Einzahlungen aus Unternehmensveräußerungen und sonstigen Desinvestitionen gegenüber, die vor allem im Zusammenhang mit Immobilienveräußerungen stehen.

Der Cashflow aus Finanzierungstätigkeit weist einen Mittelabfluss von 820 Mio. € (2021/22: Mittelabfluss 1.308 Mio. €) aus. Hierin sind der Abbau von Finanzschulden i. H. v. 179 Mio. € und Leasingauszahlungen i. H. v. 591 Mio. € enthalten.

Die Summe der Cashflows beläuft sich auf −145 Mio. € (2021/22: −696 Mio. €).

• Erläuterungen finden sich im Konzernabschluss – Kapitalflussrechnung sowie im Konzernanhang – Nr. 37 Erläuterungen zur Kapitalflussrechnung.

Aus der Kapitalflussrechnung leitet sich gem. nachfolgender Übersicht der Free Cashflow ab. METRO hat diese Kennzahl eingeführt, um die in einer Periode erwirtschafteten Mittel darzustellen, die vor allem zur Tilgung von Schulden, zur Zahlung von Dividenden und für Unternehmenstransaktionen zur Verfügung stehen.